来，X上市公司想必也掏得起这个钱，因为这是内部交易或者称账面交易，所以拍卖价不能作为“MM胶囊”的价值依据，“MM胶囊”的价值应根据其所能实现的超额收益评估，如果14.85亿元销售额属实，则 “MM胶囊”3.18亿元的价值是有依据的，但笔者怀疑经销协议中是否也存在“从上口袋到下口袋”的内部交易或有利润返还等秘密附加协议的“双份合同”，笔者对“MM胶囊”的拍卖价总体感觉是高估了，如果真的这么值钱，Y的股权转让价不会便宜得离谱，而且是在拍卖会后才签的转让协议。

　　结论：当X上市公司取得Y的100%的股权时，它已经间接持有“MM胶囊”产品及全部技术的所有权，一般没必要再向全资子公司购买无形资产，X上市公司以拍卖方式直接持有“MM胶囊”产品及全部技术所有权，其实对集团财务状况与经营成果没有任何影响，但它通过拍卖，自我提高了其自身的价值，达到了广告效应，并绕过了会计的“历史成本原则”，成功地在其单独报表上确认了3.18亿的巨额资产，并相应增加了3.18元的利润，达到了粉饰单独财务报表的目的，对此类会计操纵、目前是合法的，但却是不合理的，我们需要进一步完善会计准则，规范评估行为，提高审计质量，实现最大程度的公正、公平、公开。