国有银行的不良贷款问题是我国当前最为严重的金融问题，社会各方人士对此也提出了许多的解决方案，但却缺乏从全面、宏观的角度来看待该问题，缺乏切实有效的整体性解决方案。作者首先从整个金融循环系统出发，指出我国金融循环系统的缺陷所在，为以后不良贷款整体性解决方案的提出提供了一个现实背景。在此基础上，作者将国有银行的不良贷款问题分为两类：一是存量不良贷款的快速化解;二是流量不良贷款的堵截。而这两类问题的轻重缓急是不同的。存量不良贷款的化解具有现实紧迫性，因而重点不在于原因与责任的追究，而在于切实有效的方案的实施。而流量不良贷款问题关键就在于追究其的生成机理，以好采取针对性的改良措施。这样，在金融循环系统现实状况的背景下，作者分别从流量堵截和存量化解两个方面提出了国有银行不良贷款的整体解决方案。不良贷款的流量堵截也就是中国整个金融循环系统的整体性改良：1.发展直接融资;2.建立银行系统内部的平等竞争市场;3.银行业务多元化;4.国有银行产权改革。不良贷款的存量化解也就是资产管理公司的运作问题，作者认为为了规避“国企通病”，资产管理公司应该定位为国家统一解决银行存量不良贷款问题的金融管理机构，主要职责为：1.筹集资金，从国有银行那全盘将存量不良贷款承受下来，以快速解决国有银行的承重负担，为国有银行的进一步改革和发展创造条件;2.对不良贷款进行清理整顿，首先抵转一部分“三角债”，然后将不良贷款按行业性质、风险状况进行归类;3.对不良贷款进行价值评估，为不良贷款的回收确立一个基准;4.提出解决方案。但是，不良贷款解决方案的具体施行应该通过“债权代理”的方式交由市场中的金融公司去执行。